第2273章 世界首富

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  很快審計團隊進場。

  普華永道派了三十人的團隊,把檸檬科技翻了個底朝天。

  財務部被折騰得夠戧。

  「凱文總監,這筆2000年的研發費用,憑證不全,需要補。」審計經理說道。

  「那是十三年前的帳了!當時公司才幾個人,哪有什么正規憑證?」

  「那就寫說明,讓甘先生簽字確認。」

  法務部這邊也在忙。

  「羅伯特總監,2005年和摩托羅拉的合資協議,補充條款在哪裡?」

  「在保險柜,我去拿。」

  「所有專利文件,都要重新核對登記號。」

  連技術部門都被查。

  「大衛總監,這台原型機的研發日誌,為什麼缺了三天記錄?」

  「那三天我在醫院做闌尾手術!」

  「那也要補說明,證明那三天沒人動過核心技術。」

  「……」

  審計持續了三周。

  普華永道最終出具了無保留意見的審計報告,這是最好的結果。

  ……

  接著,招股書撰寫開始。

  高盛的投行家和檸檬的公關團隊一起,關在會議室里寫故事。

  「不能光寫財務數據,要寫願景。」高盛的文案專家說,「投資者買的是未來。」

  麗莎問:「怎麼寫?」

  「比如這樣:『檸檬科技不僅僅是一家計算機製造商,我們是數字時代的建築師,致力於讓每個人都能享受科技帶來的自由與創造力。』」

  「會不會太虛了?」

  「要的就是這種虛。實的數據後面有,但開頭必須拔高。」

  寫了兩天,初稿出來。

  蘇寧看了直皺眉。

  「太花哨了。我們做實事的企業,不用這麼吹。」

  「老闆,資本市場就吃這一套。」高盛的人解釋,「IBM上市時,招股書也這麼寫的。」

  「我們是檸檬,不是IBM。」蘇寧拿過筆,自己改。

  他把那些華麗的詞藻刪掉,換上實在的內容:

  「檸檬科技通過持續創新,為個人和企業提供高效、可靠的計算機及通訊解決方案。過去十四年,我們的產品幫助超過五千萬用戶提升工作效率……」

  改完後的招股書樸實多了,但數據紮實,邏輯清晰。

  「就這樣。」蘇寧拍板。

  「是!老闆。」

  ……

  5月25日,招股書提交給美國證券交易委員會(SEC)。

  一周後,SEC的質詢函來了——整整四十二個問題。

  「第7條:請詳細說明與中國內地技術合作項目的具體內容,是否涉及核心技術轉移?」

  「第18條:解釋市場份額數據來源,是否有第三方驗證?」

  「第31條:披露所有未決訴訟及潛在法律風險……」

  法務部連夜準備答覆。

  最麻煩的是中國市場的問題。

  「老闆,SEC明顯是在找茬。」羅伯特說,「他們問的細節太細了,有些涉及商業機密。」

  「能答的就答,不能答的解釋原因。」蘇寧說,「但態度要配合。現在不能和SEC硬頂。」

  答覆提交後,SEC又來了第二輪問題……

  這次只有八個,但更尖銳。

  「關於反壟斷風險,貴公司有何具體應對措施?」

  「如果美國政府限制與中國技術合作,對公司營收影響如何量化?」

  這已經超出一般上市問詢的範疇了。

  蘇寧親自參與起草答覆:

  「關於反壟斷風險,檸檬科技始終保持開放合作態度,已投資扶持多家競爭對手(如蘋果公司),並與摩托羅拉、IBM等企業建立廣泛合作,促進市場良性競爭。」

  「關於中國業務,所有合作均符合美國出口管制法規,且該部分營收占比不足10%,即使最極端情況發生,對公司整體影響可控。」


  答覆提交後,SEC沉默了一周。

  就在大家以為要糟的時候,批准函來了……

  附帶一些修改意見,但整體通過了。

  ……

  6月10日,路演正式開始。

  第一站,紐約華爾道夫酒店。

  台下坐著兩百多名基金經理,管理著上萬億美元資產。

  蘇寧站在台上,背後是簡潔的PPT。

  「各位,我是蘇寧甘。十四年前,我在聖莫尼卡的一間小辦公室里創立了檸檬科技。今天,我們站在這裡,不是為了慶祝過去,而是為了邀請你們共同投資未來。」

  他講得很實在,沒有煽情,只有數據和邏輯。

  「個人計算機市場滲透率目前只有15%,未來十年將超過50%。行動電話剛起步,未來可能人手一部。檸檬在這兩個領域都是領導者。」

  「我們的優勢不是壟斷,是創新速度。過去十四年,我們推出了十四代計算機產品,三代行動電話。這個節奏,對手跟不上。」

  「上市後,募集的45億美元,40%用於下一代技術研發,30%用於全球市場擴張,20%用於戰略投資和收購,10%補充運營資金。」

  提問環節很激烈。

  「甘先生,反壟斷問題怎麼解決?」

  「通過持續創新和合作。如果我們停止創新,才會真正面臨壟斷指控。」

  「中國業務的風險?」

  「任何跨國業務都有風險。我們通過合規管理和分散市場來管控。」

  「你和波姬·小絲的戀情,會影響公司形象嗎?」

  這個問題很私人,但蘇寧回答得體:「我的私生活與公司經營無關。檸檬科技有成熟的管理團隊,不會因為任何人私事受影響。」

  紐約場反響不錯。

  會後統計,意向認購金額超過80億美元,遠超計劃募資的45億。

  第二站波士頓,第三站芝加哥,第四站洛杉磯……

  場場爆滿。

  ……

  6月25日,路演結束。

  回到紐約,開始最後定價。

  會議室里,蘇寧和高盛、摩根史坦利的人對峙。

  「市場反應很好。」高盛的彼得說,「我們建議發行價定在每股28美元,對應估值140億美元。」

  「我說過,底線是150億。」蘇寧不鬆口,「每股至少要30美元。」

  「甘先生,定太高有破發風險。如果上市首日股價下跌,對公司聲譽是打擊。」

  「如果定低了,那就是白送給你們客戶幾十億。」蘇寧說得很直白,「我知道遊戲規則。你們把價格壓低,上市後漲了,你們的機構客戶大賺,你們也臉上有光。但我們公司吃虧。」

  摩根史坦利的約翰說:「那折中一下,29美元?對應估值145億。」

  蘇寧想了想:「可以,但有個條件——綠鞋期權(超額配售權)要全部行使。如果市場好,我們要多募15%的錢。」

  「這個可以談。」

  最終敲定:發行價每股29美元,發行1.5億股(占公司股份30%),募資43.5億美元。

  如果行使綠鞋期權,可額外發行2250萬股,多募6.525億美元。

  總估值145億美元,接近蘇寧的目標。

  ……

  6月29日,上市前夜。

  蘇寧在紐約麗思卡爾頓酒店的套房裡,和核心團隊開會。

  「所有手續都辦完了。」羅伯特匯報,「SEC批文拿到,交易所代碼定了——LEM。明天早上九點半敲鐘。」

  「媒體都安排好了。」麗莎說,「三大電視網、主要報紙都會直播或報導。」

  「技術準備呢?」蘇寧問。

  「納斯達克那邊確認了,交易系統就緒。」高盛的人說。

  散會後,蘇寧一個人站在窗前。

  紐約的夜景璀璨奪目。

  波姬·小絲打來電話:「蘇,你緊張嗎?」


  「有點。」蘇寧實話實說,「就像考試交卷前的感覺。」

  「你會考得很好的。」波姬說,「我買了普林斯頓計算機系同學會的小額股票基金,他們都認購了檸檬科技。教授說你是華裔的驕傲。」

  「壓力更大了。」蘇寧笑。

  「早點休息,明天要上鏡呢。」

  掛掉電話,蘇寧看了看表——晚上十一點。

  他強迫自己睡覺,但腦子裡都是數字:29美元,145億,30%,45億……

  ……

  6月30日,早上八點,納斯達克交易所。

  媒體區已經擠滿了記者。

  長槍短炮對準交易大廳。

  蘇寧穿著深藍色西裝,和檸檬科技的六位元老……

  大衛、麗莎、傑克、羅伯特、凱文、張工站在一起。

  高盛和摩根史坦利的高管也在旁邊。

  九點,納斯達克總裁致辭。

  九點十五分,蘇寧簡短講話。

  「今天不是終點,是新的起點。感謝所有員工,感謝投資者信任。檸檬科技會繼續創新,為股東創造價值。」

  講話很短,三分鐘。

  九點二十五分,大家走向敲鐘台。

  巨大的電子鐘掛在牆上,下面是交易大廳,幾百個交易員已經就位。

  九點二十九分,倒計時開始。

  「……5,4,3,2,1!」

  蘇寧按下按鈕,鐘聲響起。

  幾乎同時,交易大廳爆發出巨大的聲音——報價開始了!

  「LEM,29美元,開盤!」

  「買盤強勁!30美元了!」

  「32!35!」

  股價像坐火箭一樣往上沖。

  交易員們喊著報價,電話響個不停。

  蘇寧看著大屏幕,LEM的股價曲線幾乎是垂直上升。

  開盤五分鐘,衝到38美元。

  半小時,42美元。

  上午收盤時,穩定在45美元——比發行價漲了55%!

  市值瞬間突破200億美元!

  媒體瘋了。

  「檸檬科技上市首日暴漲55%,市值突破200億!」

  「華裔企業家創造歷史!」

  「科技股新王誕生!」

  當晚,在紐約最貴的餐廳,慶功宴。

  香檳開了幾十瓶。

  高盛的彼得舉杯:「甘先生,祝賀!LEM成為今年最成功的IPO!」

  「也感謝你們的努力。」蘇寧碰杯。

  摩根史坦利的約翰說:「今天收盤45美元,市值207億。比我們預計的145億高了60多億!投資者太熱情了。」

  「熱情是好事,也是壓力。」蘇寧很清醒,「股價漲這麼高,下次財報必須更好看,不然撐不住。」

  麗莎匯報:「今天接到至少五十個採訪請求,包括《時代》周刊封面。」

  「先緩緩,過幾天再說。」

  大衛問:「老闆,現在公司帳上多了40多億美元現金,怎麼花?」

  「按招股書說的,研發、擴張、投資。」蘇寧說,「但具體項目要好好規劃。錢多了,容易亂花。」

  傑克笑道:「十四年前,我們為省五美元郵費,自己跑去送零件。現在帳上有四十億,真有點不習慣。」

  這話引起共鳴。

  在座的都是檸檬早期員工,吃過苦。

  不過,檸檬科技的早期員工也沒有吃過多少苦,畢竟蘇寧一直都知道科技發展的脈絡。

  「不能忘本。」蘇寧說,「上市是融資手段,不是目的。我們的目的還是做好產品,服務用戶。」

  慶功宴到十點結束。

  蘇寧回到酒店,打開電視。

  三大新聞台都在報導檸檬上市。


  「檸檬科技上市首日表現驚艷,標誌著科技股新時代來臨……」

  「華裔企業家蘇寧身價一夜突破百億美元……」

  「分析人士稱,檸檬上市可能促使IBM、惠普等老牌巨頭加速轉型……」

  關掉電視,蘇寧給母親打電話。

  「媽媽,看電視了嗎?」

  「看了看了!」甘太太聲音激動,「蘇寧,媽真為你驕傲!但你也別太累,注意身體。」

  「知道了媽媽。過陣子回阿拉巴馬看您。」

  「福雷斯也打電話來了,說他買了檸檬股票,賺了不少。」

  「讓他別亂買,股市有風險。」

  上市後的第一周,股價穩定在42-45美元區間,市值站穩200億美元。

  業界震動。

  IBM宣布加速個人電腦業務,股價跌了3%——投資者擔心檸檬威脅。

  惠普調整戰略,更專注企業市場。

  蘋果股價漲了8%——因為市場把蘋果看作「小檸檬」,期待覆製成功。

  華盛頓那邊,態度微妙轉變。

  之前嚷嚷反壟斷的議員,聲音小了不少,因為他們選區很多養老金買了檸檬股票。

  商務部副部長史密斯私下致電祝賀:「甘先生,現在你是『美國成功故事』的一部分了。政治壓力會小很多。」

  蘇寧明白這話的意思:上市不僅是商業行為,也是政治身份的重塑。

  七月第一個周末,蘇寧回到加州。

  辦公室堆滿了祝賀信件和鮮花。

  他召集全體高管開會。

  「上市成功,是好事,也是考驗。」蘇寧說,「從今天起,我們每季度要公開財報,每個重大決策要公告。不能再像以前那樣靈活。但這也是鞭策——逼我們更規範,更透明。」

  「第一份季報,必須漂亮。」財務總監凱文說,「市場預期很高。」

  「那就做出超預期的業績。」蘇寧說,「檸檬14型按時發布,移動者M2保證供貨,中國工廠增產。」

  「還有,」他補充,「成立投資者關係部,專門和華爾街溝通。我們要主動管理市場預期,不能被動應付。」

  「明白。」

  ……

  七月中旬,檸檬科技發布上市後首份財報預告:第二季度營收預計增長40%,淨利潤增長50%。

  消息一出,股價漲到48美元。

  華爾街分析師開始出報告,目標價從50美元一路調到60美元。

  檸檬科技成了科技股的新標杆。

  而蘇寧的生活也變了。

  以前他只是科技圈名人,現在是全國名人。

  報紙雜誌爭相報導,電視訪談邀請不斷。

  但他儘量保持低調,大部分時間還是在公司。

  八月初,蘇寧帶著波姬小絲去阿拉巴馬看母親和福雷斯。

  綠茵鎮的老宅重建好了,湖邊給他蓋的房子也快完工。

  福雷斯很興奮:「哥哥,你上市那天,全鎮人都在電視前看!鎮長說要給你立個牌子——『檸檬科技創始人故鄉』!」

  「別搞這些。」蘇寧說,「低調點好。」

  甘太太拉著兒子的手:「蘇寧,你現在是大人物了。但記住媽的話——錢再多,也是身外物。做人踏實,做事認真,才是根本。」

  「媽媽,我記著呢。」

  站在湖邊,看著即將完工的新房子,蘇寧想了很多。

  十四年,從一無所有到市值兩百億。

  但這只是開始。

  計算機革命還在繼續,移動通訊剛剛起步,網際網路的雛形已經出現。

  未來十年,變化會更快。

  而他和檸檬科技,必須跑在最前面。

  上市給了他們彈藥,也給了他們壓力。

  但這就是遊戲規則。

  要麼領先,要麼淘汰。

  沒有中間選項。


  波姬小絲滿臉不可思議的走近蘇寧問道,「蘇,這就是你長大的地方?」

  「是的!我被母親帶到這裡的時候剛剛七歲,是母親和福瑞斯甘給了我一個溫暖的家。」

  「那你還對自己的親生父母有印象嗎?」

  「沒有!」蘇寧明顯愣了一下,畢竟身份可是系統植入的。

  「我可是聽說中國已經有人想要聯繫和你相認了。」

  「都是無稽之談!」

  回到加州後,蘇寧在辦公室掛了一幅新地圖……

  世界地圖,上面標記著檸檬科技的下一個目標:歐洲深入拓展,亞洲全面布局,新興市場搶占先機。

  而在地圖旁邊,貼著納斯達克上市那天的照片。

  ……(本章完)

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